مدلسازی شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از معادله دیفرانسیل تصادفی هستون
نویسندگان
1 دانشیار گروه آمار، ریاضی و کامپیوتر دانشگاه علامه طباطبائی
2 دانشجوی دوره دکترای مدیریت مالی دانشگاه علامه طباطبائی
doi
چکیده
در پژوهش پیش رو شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از معادله دیفرانسیل تصادفی هستون مدلسازی شده و عملکرد این مدل مورد سنجش قرار گرفته است. بدین منظور پس از معرفی اجمالی معادلات دیفرانسیل تصادفی، به بررسی دقیقتر معادله هستون پرداخته و سپس، پارامترهای این مدل براساس دادههای واقعی شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران تخمین زده شده است. در این مسیر از قضیه فوکر – پلانک برای استخراج تابع توزیع مدل هستون و روش گاوس – هرمیت برای تخمین یک انتگرال نامعین بهره جستهایم. سرانجام برای سنجش توانایی این مدل در ورطه عمل، ارزش در معرض خطر شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران مبتنیبر شبیهسازی مونتکارلو براساس مدل هستون محاسبه شده و با فرآیند تصادفی حرکت براونی هندسی بهعنوان مدل تصادفی استاندارد مورد استفاده عموم، براساس رویکرد پسآزمون مورد مقایسه قرار گرفته که نتایج این مقایسه حاکی از عملکرد نسبی بهتر مدل هستون است.
