تخمین تابع تقاضای پول ایران با تأکید بر آستانه نرخ سپردههای بانکی: رویکرد خودرگرسیونی انتقال ملایم
نویسندگان
1 پژوهشگر پسا دکتری، دانشکده اقتصاد، دانشگاه تهران
2 دکترای اقتصاد، دانشگاه یزد
3 کارشناس ارشد اقتصاد، دانشگاه شهید باهنر کرمان
doi
10.22054/ijer.2019.10166چکیده
هدف اصلی این مطالعه بررسی اثر نرخ پسانداز بر تغییر رژیم تابع تقاضای پول در چهارچوب یک روش غیرخطی اتورگرسیو انتقال ملایم طی سالهای1352 تا 1396 است. در این راستا الگوی خطی در برابر الگوی غیرخطی مورد آزمون قرار گرفت و مشخص شد که مدل غیرخطی، بهمراتب دارای برازش مناسبتری است. سپس، با استفاده از آزمون تراسورتا، مدل غیرخطی لجستیک تصریح شد. نتایج بیانکننده آن است که سرعت تعدیل خطا در الگوهای خطی بهمراتب با الگوهای غیرخطی تمایز دارد. سرعت تعدیل در نرخ سودهای مختلف، یکسان نبوده و متفاوت است. اگر نرخ سود سپردههای بانکی بسیار پایین باشد، تابع تقاضای پول بهسرعت خود را تعدیل میکند. با افزایش نرخ سود سپرده، سرعت تعدیل تابع تقاضای پول نیز کاهش مییابد.
