مدیریت کیفیت سبد بهینه سهام با استفاده از ترکیب مدل مارکوییتز با روشهای ماشین بردار پشتیبان، تحلیل پوششی دادهها و دی بی اسکن
نویسندگان
1 گروه حسابداری، واحد شهرکرد، دانشگاه آزاد اسلامی، شهرکرد، ایران.
2 گروه حسابداری، واحد تهران غرب، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران.
3 گروه حسابداری، دانشگاه اصفهان، اصفهان، ایران.
doi
10.48313/jqem.2025.513904.1510چکیده
هدف: هدف پژوهش حاضر تعیین سبد بهینه سهام با استفاده از ترکیب مدل مارکوویتز با روشهای ماشین بردار پشتیبان، تحلیلپوششیدادها و الگویتم خوشهبندی دیبیاسکن است. جامعه آماری پژوهش، شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران در بازه زمانی 1391 الی 1401 است.روششناسی پژوهش: در راستای دستیابی به اهداف پژوهش برای تشکیل سبد بهینه سهام، از رویکرد کاهش ابعاد، روشهای تحلیلپوششیدادها، ماشین بردار پشتیبان و الگوریتمهای خوشهبندی دیبیاسکن استفاده شده است. نسبتهای مالی ترازنامهای، نسبتهای مالی صورت سود زیان، نسبتهای مالی صورت گردش وجه نقد و نسبتهای مالی ترکیبی و ریسک و بازده بر اساس مدل ترکیبی مارکوویتز بهعنوان ورودی مدل تهیه چهار پرتفوی استفاده شده است.یافتهها: یافتههای حاصل از پژوهش، حاکی است روش بردار پشتیبان و روﯾﮑﺮد ﭼﻬﺎرم ﮐﻪ ﺷﺎﻣﻞ مدل ترکیبی اﺳﺖ، در بهینهسازی ﺳﺒﺪ ﺳﻬﺎم ﻋﻤﻠﮑﺮد ﺑﻬﺘﺮی داﺷﺘﻪ اﺳﺖ.اصالت/ارزش افزوده علمی: با توجه به نوآوری این پژوهش در بهکارگیری مدل ترکیبی مارکوییتز، نتایج میتواند به سرمایهگذاران و تحلیلگران سهام در مدیریت کیفیت سبد بهینه سهام کمک کند.
