فهرست نشریات علمی دسترسی آزاد ایران

پژوهش حاضر با هدف ارائه مدلی جامع برای تبیین نقش کیفیت حسابرسی در تعدیل رابطه میان ویژگی‌های شرکت و بحران‌های مالی در شرکت‌های پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران انجام شده است. در این راستا، داده‌های مربوط به 140 شرکت (980 مشاهده سال-شرکت) طی بازه زمانی 1396 تا 1402 مورد بررسی قرار گرفته است. برای آزمون فرضیات پژوهش، از مدل رگرسیون خطی چندگانه مبتنی بر داده‌های تابلویی (پانلی) با الگوی اثرات ثابت استفاده شده است. از این منظر پژوهش از لحاظ هدف کاربردی از لحاظ جمع آوری داده‌ها توصیفی از نوع پیشمایشی و از لحاظ تئوری قیاسی بوده. در این پژوهش، بحران مالی بر اساس سه معیار شامل سود هر سهم منفی، نرخ رشد تولید ناخالص داخلی منفی و شاخص KZ سنجیده شده است. یافته‌های پژوهش نشان می‌دهد که نقدینگی شرکت‌ها با بحران مالی رابطه‌ای منفی و معنادار دارد، به این معنا که افزایش نقدینگی شرکت‌ها به کاهش بحران مالی منجر می‌شود. از سوی دیگر، بین رشد شرکت و بحران مالی رابطه‌ای مثبت و معنادار مشاهده شده است، به‌گونه‌ای که رشد بالای شرکت‌ها احتمال مواجه با بحران‌های مالی را افزایش می‌دهد. افزون بر این، کیفیت حسابرسی به‌عنوان یک عامل تعدیل‌گر، نقش مهمی در روابط مذکور ایفا می‌کند. به‌طوری‌که کیفیت حسابرسی رابطه منفی بین نقدینگی و بحران مالی را تقویت کرده و از سوی دیگر، رابطه مثبت بین رشد شرکت و بحران مالی را تضعیف می‌کند. نتایج این پژوهش نشان‌دهنده اهمیت کیفیت حسابرسی در مدیریت ریسک‌های مالی، کاهش احتمال بحران‌های مالی و بهبود شفافیت و پایداری مالی در شرکت‌های فعال در بازار سرمایه است. این یافته‌ها می‌توانند راهنمای مناسبی برای مدیران، حسابرسان و سیاست‌گذاران مالی در تدوین استراتژی‌ها و تصمیم‌گیری‌های مرتبط با کاهش بحران‌های مالی و ارتقای ثبات مالی باشند.